أداة مجانية · بلا تسجيلالشراء والتمويل
كاش أم تقسيط؟ حاسبة القيمة الحالية
المطور يعرض خصمًا للكاش وخطة «بدون فوائد» للتقسيط. الأداة تحوّل الخطة إلى قيمتها اليوم بعائد بديل تختاره، فتعرف أيهما أرخص فعلًا.
الافتراضات محدَّثة:
خيارات متقدمة
النتيجة
- سعر الكاش بعد خصم 20%
- 4,000,000 جنيه
- إجمالي خطة التقسيط (اسميًا)
- 5,000,000 جنيه
- القسط شهريًا (96 قسطًا)
- 46,875 جنيه
- قيمة الخطة اليوم بعائد 18%
- 2,876,641 جنيه
- الفائدة الضمنية في خطة التقسيط
- 6.5%
نقطة التعادل: إذا كان عائدك البديل أقل من 6.5% سنويًا فالكاش أوفر، وإذا كان أعلى فالتقسيط أوفر.
حساب استرشادي بقيمة اليوم على خطة متساوية؛ لا يشمل مخاطر التأخير ولا رسوم الخطة ولا فرق الضريبة على عائد الشهادات.
لا نحفظ شيئًا مما أدخلته؛ النتيجة كلها داخل الرابط، وتبقى على جهازك أنت.
كيف حسبنا؟
- 1سعر الكاش = سعر التقسيط × (1 − خصم الكاش).
- 2نرسم تدفقات خطة التقسيط: المقدم اليوم، ثم أقساط متساوية شهرية أو ربع سنوية، ودفعة التسليم في الشهر 42 إن وُجدت.
- 3نخصم كل دفعة إلى قيمتها اليوم بعائدك البديل (مركّبًا شهريًا) ونجمعها؛ هذه قيمة الخطة اليوم.
- 4الفرق = سعر الكاش − قيمة الخطة اليوم؛ موجب يعني التقسيط أوفر، وسالب يعني الكاش أوفر.
- 5الفائدة الضمنية = المعدل الذي تتساوى عنده قيمة الخطة اليوم مع سعر الكاش — وهي نقطة التعادل لعائدك البديل.
PV = Σ payment_t ÷ (1 + r ÷ 12)^t ; saving = cashPrice − PV ; impliedRate: PV(rate) = cashPrice
مثال: وحدة بـ5 ملايين جنيه بالتقسيط وخصم كاش 20% (سعر الكاش 4,000,000): مقدم 10% = 500,000 ثم 96 قسطًا شهريًا بـ46,875 جنيهًا. بعائد بديل 18% تساوي الخطة اليوم 2,876,641 جنيهًا، فالتقسيط أوفر بـ1,123,359 جنيهًا بقيمة اليوم، والفائدة الضمنية في الخطة 6.5% سنويًا.
- العائد البديل
- 18%
- خصم الكاش الافتراضي
- 20% (10–40%)
- مقدم الخطة ومدتها
- 10% على 8 سنوات
- شهر دفعة التسليم
- 42 (3.5 سنة)
ما لا تحسبه الأداة: الضريبة على عائد الشهادات وتغيّر أسعار الفائدة خلال المدة؛ وديعة الصيانة والرسوم — تُدفع في الحالتَين؛ مخاطر تأخر التسليم وقيمة الوحدة عند الاستلام.
أسئلة شائعة
ما القيمة الحالية بكلمات بسيطة؟
هي ما يساويه مبلغ ستدفعه مستقبلًا لو دفعته اليوم.
- جنيه بعد سنة يساوي أقل من جنيه اليوم، لأن جنيه اليوم يمكن أن يكسب عائدًا حتى موعد الدفع.
- فقسط 46,875 جنيهًا بعد 8 سنوات يساويه اليوم نحو 11,200 جنيه إذا كان عائدك 18%.
- نجمع قيمة كل قسط اليوم ونقارن المجموع بسعر الكاش، فتصير المقارنة عادلة.
لماذا نستخدم 18% عائدًا بديلًا؟
لأنه عائد شهادات البنوك الحكومية لثلاث سنوات في سبتمبر 2026، وهو أقرب بديل آمن لمن يملك المبلغ كاشًا. إن كان بديلك عقارًا آخر أو مشروعًا فأدخل عائده المتوقع من الخيارات المتقدمة.
كلما ارتفع العائد البديل زادت جاذبية التقسيط، وكلما انخفض اقترب الكاش من الفوز.
هل خطة «بدون فوائد» بلا فوائد فعلًا؟
لا؛ الفائدة مخفية في فرق السعر. إذا كان خصم الكاش 20% على وحدة بـ5 ملايين فأنت تدفع مليونًا زيادة مقابل التقسيط 8 سنوات، وهذا يعادل فائدة ضمنية نحو 6.5% سنويًا.
هذه النسبة أقل كثيرًا من فائدة البنوك (13–20%) وحتى من مبادرة 12%، لذلك تبقى خطة المطور غالبًا أرخص تمويل في مصر.
أنوي البيع قبل التسليم — هل يغيّر ذلك النتيجة؟
نعم لصالح التقسيط عادةً. من يبيع قبل التسليم يدفع المقدم وأقساط سنتَين أو ثلاث فقط ثم ينقل الباقي إلى المشتري الجديد، فيربح من ارتفاع السعر على وحدة دفع ربعها.
أما الكاش فيجمّد المبلغ كله ويستحق خصمًا كاملًا؛ أداة «ربح إعادة البيع» تحسب هذا السيناريو بالرسوم.
كيف تؤثر دفعة التسليم على المقارنة؟
دفعة التسليم تنقل جزءًا من المبلغ من الأقساط المتأخرة إلى الشهر 42 تقريبًا، فترفع قيمة الخطة اليوم قليلًا لأنك تدفع أبكر مما لو تُوزَّع على آخر الخطة. أثرها محدود عند 5–10%، لكنها تحتاج كاشًا مجمَّعًا في سنة الاستلام مع وديعة الصيانة.